证券日报新闻记者 刘艺文

公司债券、企业债券从业质量评估即将迎来统一标准。

近日，中国证券业协会（以下简称“中证协”）修定了《证券公司公司债券业务执业能力评价办法（试行）》，把它更名为《证券公司债券业务执业质量评价办法》，同时向领域征询建议，证劵公司需要在5月18日前反馈建议。

从规矩的改名能够得知，先前中证协关键点评公司债券从业品质，现如今标准确立企业债券在缓冲期后也将被列入此点评范畴，这也是债券市场从业水平评判标准统一的一大步。据了解，企业债券缓冲期截至日为2023年10月21日。先前，企业债发行审批岗位职责在发改委，发改委每一年会公布企业债券主承销商企业信用评价结论。

A档证券公司占比减少

2019年，中证协建立了《证券公司公司债券业务执业能力评价办法（试行）》，2021年展开了一部分修定。为更好激励管束证劵公司进行债券业务，本次再一次对点评标准展开了修定并改名。

“此次点评办法修定进一步体现了监督机构关心，同时结合债券业务管控实践活动，将评价指标体系的触须由证劵公司进行债券业务的总体情况延伸到债卷工程项目的各个阶段。”中证协表明。

本次评价量表修定幅度大，将原本的6项评价指标修定为3项，最新3项评价指标是合规管理内部控制、从业品质、服务水平。评价指标体系满分为100分，在其中合规管理内部控制指标值满分为35分，从业质量标准满分为35分，服务项目能力指标满分为30分。而之前的6项评价指标包含：证劵公司企业债券业务的人员及机制保障、业务水平、合规管理获客、风险控制成效、销售市场秩序维护、服务国家。中证协称，这一举动是为了调节点评体系架构，压实点评评分层面。

此外的一大调节是，本次修定增强了点评评分的核心，不再以中证协为单一考核主体，而是用中证协为牵头单位，中国证监会债卷部、各证监委与沪深交易所各自融合日常管控状况对证劵企业债券从业品质开展评分，以全方位体现各证劵公司债券业务从业品质与服务质量。

据了解，原评价指标体系应该是证劵公司债券业务的总体考量，本次修定更突出对进行债券业务各个环节品质的描述，产生债卷新项目合规管理内部控制，及其承包、承做、申请、标价配股、信息公开、受托管理、支持实体经济等全方位工作流程的评价指标体系。

为进一步提高评估结果严格监管可以使用性，本次修定进一步优化了评价结果ABC三档分布，由原来三档30%、50%、20%占比遍布，调整至20%、60%、20%。

除此之外，为推动A类证劵公司在行业内可以更好的反映“楷模”功效，确保评价制度的客观性和合理化，在点评前提下加强结论的应用，集中体现“扶优限劣”的导向性，本次修改对A类证劵公司提升相近“授权管理”的前提条件，包含近些年未遭到刑事处分、重大行政处罚，近一年已因重要违规违纪事宜被采用过监管方案，未涉嫌违规违纪事宜已经被调查等。

内部控制工作人员占比较高能加分

合规管理内部控制指标值满分为35分，分成惩罚处罚指标值、规章制度建设指标、人员配置指标值、廉洁自律指标值及风险控制成效指标值。

惩罚处罚指标值评价公司内控合规及处理状况，证劵公司及自我评价期因债卷内部控制、包销与受托管理业务流程遭受刑事处分、行政处分、行政监管措施、自我约束措施，进行相关罚分。因同一事宜遭受多种惩罚或措施，着重罚分测算。

规章制度建设指标点评证劵公司债券承销与受托管理业务方面的制度建设状况。存有债券业务制度缺失或是落后的，依照制度不完善的程度开展扣分处理。

人员配置指标值点评债卷内控制度和从业获客的人力保障状况：针对点评期债卷内控制度工作人员占有率、从事三年以上业务流程人占比较高的，给予相对应大大加分；债卷职业内控制度人数占有率低于10%、债券业务工作人员从事三年以上的总数占有率不够30%的，不予以大大加分。

廉洁自律指标值点评券商的债券承销与受托管理业务流程是不是创建廉洁自律内控制度、加强工作人员监管和内部的责任追究、有效防范廉洁自律风险事故。存在的问题的，视其出现的频率罚分。

风险控制成效指标值关键点评证劵公司受托管理新增违约债券经营规模状况，依照点评期受托管理新增加违约债券规模及受托管理债卷总数量比例，由小到大进行排名评分。

廉价承包能被罚分

从业质量标准满分为35分，分成项目承揽、新项目承做、申请品质、标价配股、信息公开、受托管理及其从业质量相关的许多指标值。

项目承揽指标值关键点评证劵公司在承包债卷项目的时候是否存在包销价格内部结构管束不当、恶性竞争、服务承诺发售标价、服务承诺得到批件、服务承诺申购占比等损坏市场监管的举动。发生上述行为的，此项指标值给予相对应罚分。

新项目承做指标值关键点评债券业务尽职调查工作底稿与尽调报告的搜集、剖析、编写、存档是不是缺少、疏忽等状况。本篇文章缺乏的，此项指标值给予相对应罚分。

科技项目申报质量标准关键点评证劵公司向交易中心申报新项目以及材料制成的品质，分成正方向申请质量标准与负性申请质量标准。落实到指标设计内容，针对申请材料品质高（均值意见反馈频次少）、申请项目性价比高（申请项目通过率高）的，给予大大加分；针对从业质量不好（申请材料质量评估差、申报时被问责或现场督导）的，此项指标值给予相对应罚分。

标价配股指标值关键点评包销组织是不是贯彻落实标价配股管理决策与监督制度，是不是贯彻落实投资者适当性管理方法，是否存在违背公平交易、毁坏发售纪律等情形。落实到指标设计内容，之上规定并没有都做好的，给予相对应罚分。

信息公开指标值关键点评证劵公司本身信息公开状况。落实到指标设计内容，证劵公司进行债券业务信息公开状况存在的问题且被交易中心出示工作函的，给予相对应罚分。

受托管理指标值关键点评受托管理人本身行使权力的现象，发生有关问题且被交易中心出示工作函的，给予相对应罚分。

别的指标值关键点评中国证监会内设机构和交易中心关心的质量相关的许多指标值。内设机构在监督检查或非现场检查过程中发现企业债券业务存有有关问题，给与关心或落实整改并下达关注函的，点评时给予相对应罚分。交易中心发觉证劵公司发生业务查询错漏，危害股票发行、买卖、风险处置、投资人行使权力或需要交易中心应急处置的，给予相对应罚分。

包销翠绿色债等将大大加分

服务项目能力指标满分为30分，包含服务国家指标值、积极管理指标、高新科技应用指标值。

服务国家指标值关键点评证劵公司包销“一带一路”债、乡村振兴发展债、翠绿色债、自主创新债、产业债与构建信用保护工具的现象。落实到指标设计，“一带一路”债、乡村振兴发展债依照主承销项目数从真的太多了少开展划档评分，翠绿色债、自主创新债、产业债依照包销额度开展由小到大划档评分，构建信用保护工具依照构建经营规模由小到大评分。同一新项目合乎多种指标，依照“一带一路”债-乡村振兴发展债-翠绿色债-自主创新债-产业债优先等级只记入其中一项，不能重复测算。

积极管理指标关键点评证劵公司处理债卷抗风险能力和质量，及包销环节中积极对外国投资者教育培训机构等状况。可以发挥积极管理职责，在相互配合风险处置、及早发现风险性迹象，主动与监督机构汇报并且在风险处置及后续风险化解中成效明显的，如根据促进债卷贷款展期、资产重组等形式合理解决债券违约风险安全隐患；根据促进破产重组、金融业债权人委员会等相关完成违约债券处理市场出清；探寻、丰富多彩社会化、法制化、多样化债券违约处理体制方面取得了积极成效，给予相对应大大加分。除此之外，在包销环节中努力为外国投资者给予教育培训机构或其它主动管理包销违法行为的，合理给予大大加分。

高新科技应用指标值关心企业债券业务从项目承揽至存续期管理全部业务流程环节高新科技应用情况和实际效果。可以实现高新科技经营管理，根据科技系统提高鉴别、化解风险能力及合规质量的，给予相对应大大加分。