承销商（主承销商）：海通证券股份有限责任公司

播恩集团有限责任公司（下称“播恩集团”、“外国投资者”或“企业”）首次公开发行股票不得超过4,035.00亿港元人民币普通股（A股）（下称“本次发行”）申请已经获得中国保险监督管理委员会（以下简称“证监会”）证监批准[2023]271号文审批。

经外国投资者和本次发行的承销商（主承销商）海通证券股份有限责任公司（下称“国泰君安”或“承销商（主承销商）”）共同商定，此次增发新股4,035.00亿港元。本次发行将在2023年2月22日（T日）各自根据深圳交易所（下称“深圳交易所”）交易软件和网下发行平台网站执行。

发行新股和承销商（主承销商）尤其报请投资者关注以下几点：

（一）本次发行发行步骤、在网上网下申购、交款、中断发售等各个环节烦请投资人密切关注，关键内容如下：

1、发行新股和承销商（主承销商）依据初步询价结论，充分考虑外国投资者股票基本面、市场状况、同业竞争上市公司估值水准、募资需求及包销风险性等多种因素，共同商定本次发行价格是9.32元/股。

投资人请照此价格是2023年2月22日（T日）进行线上和网下申购，认购时不用缴纳认购资产。此次网下发行认购日与网上摇号日同为2023年2月22日（T日），在其中，网下申购期为9:30-15:00，网上摇号期为9:15-11:30，13:00-15:00。

2、承销商（主承销商）对所有参与初步询价的配售对象的报价依照认购价钱从高到低、同一认购价格方面按配售对象的拟申购数量从小到大、同一认购价钱同一拟申购数量的按申报日期（申报日期以深圳交易所网下发行平台网站纪录为标准）由后至前顺序排序，去除价格最大一部分配售对象的报价，去除的申购量不少于网下投资者拟认购总数的10%。当最大申报价格与确立的发行价相同的情况下，对于该价钱里的申请不会再去除，去除占比可低过10%。去除一部分不得参加网下申购。

3、网站投资人理应独立表述认购意愿，不能交由证劵公司开展股票申购。

4、网下投资者应依据《播恩集团股份有限公司首次公开发行股票网下发行初步配售结果公告》，于2023年2月24日（T+2日）16:00前，依照最终决定的发行价与获配总数，按时全额交纳申购资产，以确保申购资产16:00前到账。

在网上投资人认购中新股后，应依据《播恩集团股份有限公司首次公开发行股票网上中签结果公告》执行资产交割责任，保证其资金帐户在2023年2月24日（T+2日）日终有足量的新股认购资产，投资人账款划付需遵循投资人所属券商的有关规定。

网下投资者好似日获配多个新股上市，请尽快按每一只新股上市各自交款。同一天获配多个新股上市的现象，如只汇一笔合计额度，合拼交款就会造成进账不成功，所产生的后果由投资人自己承担。

线下和线上投资人放弃认购一部分的股权由承销商（主承销商）承销。

5、在出现线下和线上投资人交款申购的股权总数总计不够此次发行数量70%时，承销商（主承销商）将中断此次新股上市，并针对中断发售的原因及后面分配开展信息公开。

6、合理价格网下投资者未参加认购或是线下获配投资人未能及时全额交纳申购款，将被称作毁约并要承担违约责任，承销商（主承销商）将毁约状况报中国证券业协会办理备案。线上投资人持续12个月总计发生3次中签后未全额交款的情况时，6个月不得参加新股上市、存托、可转换公司债券、可交换企业债券申购。

（二）证监会、别的政府机构对本次发行所作的一切确定或建议，都不说明对于外国投资者个股的升值空间或投资人的盈利作出实质分辨或是确保。一切与此相反的声明均属于虚报虚假阐述。请投资者关注经营风险，谨慎判断发售市场定价合理化，客观作出决策。

（三）拟参加本次发行认购的投资人，须仔细阅读2023年2月14日（T-6日）发表于《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》、《证券日报》及《经济参考报》里的《播恩集团股份有限公司首次公开发行股票招股意向书摘要》及刊登于巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）的招股意向书全篇，尤其是这其中的“重大事情提醒”及“潜在风险”章节目录，深入了解发行人的各类潜在风险，自主判断其经营情况及升值空间，并谨慎作出决策。外国投资者遭受政冶、经济发展、行业及运营管理能力产生的影响，经营情况很有可能会发生变化，从而可能造成的经营风险应当由投资人自己承担。

（四）此次网下发行的个股无商品流通限定及锁定安排，自本次发行的个股在深圳交易所挂牌交易生效日逐渐商品流通。请股民尽量留意因为上市首日个股供应量提升所导致的经营风险。

（五）本次发行价格是9.32元/股，请股民依据下列情况分析本次发行市场定价合理化。

1、依据证监会《上市公司行业分类指引》，企业所属行业为农副食品加工业（分类代码：C13），截至2023年2月16日（T-4日），中证指数公布的C13“农副食品加工业”近期一个月均匀静态市盈率为34.66倍。

本次发行价钱9.32元/股相对应的2022年扣除非经常性损益前后左右孰低的摊薄后股票市盈率为22.97倍，小于领域近期一个月均匀静态市盈率。但仍然存在将来外国投资者股票下跌为投资者产生亏损的风险性。发行新股和承销商（主承销商）报请投资者关注经营风险，谨慎判断发售市场定价合理化，客观作出决策。

2、报请投资者关注发行价与网下投资者价格中间存有的差别，网下投资者价格状况详细同一天发表于《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》、《证券日报》、《经济参考报》及巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）的《播恩集团股份有限公司首次公开发行股票发行公告》。

3、本次发行标价遵照社会化定价原则，在初步询价环节由网下投资者根据真正申购意向价格，发行新股与承销商（主承销商）依据初步询价结论，充分考虑外国投资者股票基本面、所在领域、市场状况、募资要求、包销风险性等多种因素，共同商定本次发行价钱。一切投资人如参加认购，均视为其已接受该发行价；比如对发售定价策略和发行价出现任何质疑，提议不参加本次发行。

4、本次发行有可能出现上市以来跌破净资产风险。股民理应充足关心标价社会化包含的潜在风险，了解股票上市打磨跌破净资产，着力提升危机意识，加强价值投资理念，防止盲目跟风蹭热点，监管部门、发行新股和承销商（主承销商）均难以保证股票上市后不容易跌破净资产格。

（六）外国投资者本次发行的募投项目方案拟用募资投入的资金额为31,905.50万余元。按本次发行价钱9.32元/股，发售4,035.00亿港元，计算出来的预估募资总额为37,606.20万余元，扣减发行费5,700.70万余元后，预估募资净收益为31,905.50万余元。存有因获得募资造成净资产规模大幅度增加对发行人的生产制造运营模式、运营管理与风险控制力、经营情况、获利能力及公司股东整体利益造成重要影响风险。

（七）本次发行认购，任一投资人只能选线下或是在网上一种方式开展认购，所有参与线下价格、认购、配股的投资人均不得再进行网上摇号；单独投资人必须使用一个达标帐户开展认购，一切与这一规定相悖的认购均是失效认购。

（八）本次发行完成后，须经深圳交易所审批后，方可在深圳交易所公布竞价交易。假如无法获得批准，本次发行股权将不能发售，外国投资者会依据股价并算加金融机构同时期存款利率退还给参加网上摇号的投资人。

（九）发行人的全部股权均是可流通股。本次发行前股权有限售期，相关限购服务承诺及限售期分配详细招股意向书。以上股权限购分配系有关公司股东根据外国投资者整治必须及运营管理的稳定，依据相关法律法规、政策法规所做出的自行服务承诺。

（十）请投资者关注风险性，在出现以下情形时，外国投资者及承销商（主承销商）将商议采用中断发售对策：

1、初步询价完成后，给予报价的投资人数量不够10家或清除最大价格一部分后，给予报价的投资人数量不够10家；

2、初步询价完成后，申请总产量没有达到线下原始发行数量或清除最大价格一部分后，剩下申请总产量没有达到线下原始发行数量；提供有效价格投资人的合理认购总产量没有达到线下原始发售总产量；

3、网下申购后，入选配售对象具体认购总产量不够线下原始发行数量；

4、线下和线上投资人交款申购的股权总数总计不够此次发行数量70%；

5、发行新股和承销商（主承销商）就发行价无法达成一致意见；

6、投资者在发售过程中发生重要会议后事宜危害本次发行的；

7、产生别的突发情况，发行新股与承销商（主承销商）可商议确定中断发售；

8、证监会对发售包销过程实施事中事后监管，发觉涉嫌违规违反规定或是存有出现异常情况，勒令外国投资者和承销商（主承销商）中止或中断发售。

产生上述所说情况时，承销商（主承销商）执行中断发售对策，就中断发售的原因及后面分配开展信息公开。外国投资者在重启发售前，需要与承销商（主承销商）就运作时点、发售销售业务分配达成一致，并且在审批文件有效期内向型中国证监会办理备案。

（十一）外国投资者、承销商（主承销商）再三报请投资人留意：投资人应坚持价值投资理念参加本次发行认购，我希望认同发行人的升值空间同时也希望共享发行人的发展成效的投资人参加认购。

（十二）本经营风险尤其公示并不是确保揭露本次发行的所有经营风险，建议投资者充足全面了解证劵市场特征及包含的各类风险性，客观分析本身风险承受度，并根据自己的经济水平和投资经验单独作出是不是参加本次发行认购的决策。

外国投资者：播恩集团有限责任公司

承销商（主承销商）：海通证券股份有限责任公司

2023年2月21日