证券代码：600982 证券简称：宁波能源 公告号：2023-053

债券代码：185462 简称：GC永能01

宁波能源集团有限公司关于上海证券交易所2022年年度报告信息披露监管的回复公告

公司董事会和全体董事保证公告内容不存在虚假记录、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个人和连带责任。

宁波能源集团有限公司(以下简称“公司”)近日收到上海证券交易所《关于宁波能源集团有限公司2022年年度报告信息披露监管工作函》(上证公函[2023]0585号)(以下简称“监管工作函”)后，公司高度重视。

问题1. 关于大宗商品业务

年报及相关公告显示，2022年，公司大宗商品业务营业收入65.73亿元，同比增长40.3%，占总收入的70.7%，近三年毛利率分别为-0.37%、2.02%、0.75%波动较大。大宗商品业务涉及煤炭、精对苯二甲酸、沥青、天然橡胶、石油等品种。近年来，主要品类的贸易规模发生了很大变化。此外，还有一些仓单业务。请补充披露：（1）近三年主要交易品种的营业收入和比例、营业成本和毛利率，结合各类购销价格变化和市场情况，说明毛利率变化的原因及是否与市场情况一致；（2）结合贸易业务公司团队成员、专业经验、交易策略等，说明年度贸易品类规模变化的原因，以及应对各类交易价格波动风险的措施；（3）区分仓单业务、公司运输仓储业务、委托第三方运输仓储业务，披露各类业务收入规模、具体交易模式、货物流通、收入确认时间节点和确认依据，结合公司在各环节的角色和参与程度、存货风险、定价权等，说明公司是主要负责人还是代理人，总额法或净额法是否符合会计准则；（4）2022年供应商与客户名称、关联关系、成立时间、注册资本、保险人数、交易金额、期末应收预付款余额、收款风险；（5）近三年客户与供应商是否重叠或关联，请列出对方的名称、基本情况、交易时间、交易类别、交易金额，并结合交易过程中的风险和责任，说明相关交易是否具有商业实质，是否存在融资贸易；（6）核实客户是否向供应商提取库存或供应商将库存交付给客户，如果有，进一步说明相关业务会计处理的情况和依据。请年审会计师发表意见。

公司回复：

1、近三年主要交易品种的营业收入和比例、营业成本和毛利率，结合各类购销价格变化和市场情况，说明毛利率变化的原因及是否与市场情况一致；

1、近三年公司主要交易品种的营业收入及比例、营业成本、毛利率如下：

（1）煤炭

单位：万元

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(2)精对苯二甲酸

单位：万元

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（3）沥青

单位：万元

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（4）橡胶

单位：万元

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（5）油品

单位：万元

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（6）白银

单位：万元

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公司从事煤炭贸易的商业模式为一般商品贸易模式，主要分为定向销售和集中分销，其中：定向销售是指煤炭直接从发货地运到终端客户码头或北港平仓、现场交付等；集中分销是指煤炭从发货地运到镇海码头，公司将根据客户需要从码头提货或从租赁煤场运至终端客户指定地点；精对苯二甲酸、沥青、天然橡胶、石油、银贸易的商业模式包括大宗商品现货和仓单贸易、大宗商品套期保值业务。

2、结合各类购销价格变化、市场情况等，说明毛利率变化的原因及是否与市场情况一致。

(1)大宗商品贸易一一煤炭

2022年、2021年和2020年煤炭毛利率分别为3.69%、2.93%、2.22%，单位价格和单位成本变化对毛利率的影响如下：

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注1：单位价格变化对毛利率的影响=(本期平均单价-上期平均成本)/本期平均单价-上期毛利率。

注2：单位成本变化对毛利率的影响=本期毛利率-(本期平均单价-上期平均成本)/本期平均单价。

从上表可以看出，2022年煤炭贸易毛利率较2021年上升0.76%，2022年煤炭贸易平均价格和平均成本较2021年上升20%以上，2021年煤炭贸易毛利率较2020年上升0.71%，2021年煤炭贸易平均价格和平均成本较2020年上升50%以上。毛利率波动主要受煤炭市场影响，平均价格上涨幅度高于平均成本上涨幅度。

自2021年第四季度以来，受国际形势等因素影响，国际能源供需关系不匹配，国际煤炭价格大幅上涨；国内煤炭贸易受环境保护、运输等多种因素的影响，导致煤炭供应紧张，国内煤炭价格大幅上涨。结合内外因素，2021年第四季度和2022年煤炭价格大幅上涨。近三年来，北港煤炭交易价格波动如下：

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注:2022年2月22日至2022年12月31日，指数停发期间，各指数发布的价格限制在国家规定的价值内，因此没有明显波动，偏离实际交易价格。

可以看出，2021年和2022年煤炭价格总体呈上涨趋势，年底价格较年初波动20%以上。结合公司近三年煤炭业务平均销售价格、采购单价和成本单价趋势图，可以看出，当煤炭采购价格上涨时，煤炭销售价格也在同步上涨。煤炭销售和采购价格波动与北方港口成交价格波动基本一致。煤炭销售价格与成本价格差别不大，煤炭毛利相对稳定。

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从上表可以看出，2020年和2021年前三季度，销售价格与采购成本价相差不大，毛利较低。2021年第四季度和2022年，煤炭毛利上升主要是因为公司在采购端发挥集采优势，及时把握市场情况，购买具有价格优势的进口煤炭；自2021年第四季度以来，由于国内煤炭供需紧张，公司在交易中有更多的议价权。

(2)大宗商品贸易一一其他

公司在开展精对苯二甲酸、沥青、天然橡胶、石油、银大宗商品贸易业务时，或使用相应的期货品种进行套期保值，或使用交易所标准合约进行仓单贸易。因此，现货方毛利率的变化不能准确反映该品种的贸易利润。现货方毛利率的变化应与标准合约的套期保值或仓单贸易的公允价值变化（即下表中的“综合影响”）进行总结。

①精对苯二甲酸（PTA）：

单位：万元

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2020年和2021年精对苯二甲酸的价差趋势与预期基本一致，相对稳定。结合期货，整体收益较低。2022年上半年，受国际形势影响，精对苯二甲酸现货市场涨幅低于期货市场，导致当年套期保值业务亏损。2020年至2022年精对苯二甲酸期货收盘价与现货市场销售价格进行比较，如下图所示:

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②沥青：

单位：万元

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在过去的三年里，沥青的综合影响是利润，变化很小。2020年和2022年市场风险对冲后，现货市场出现亏损，期货市场盈利，综合影响为利润。2021年，沥青市场大幅上涨。公司抓住市场，现货市场利润良好，毛利率显著提高。期货市场套期保值后，期货市场虽然亏损，但综合影响仍为盈利。

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③橡胶：

单位：万元

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2020年，由于市场走势与预期不一致，橡胶套期保值业务亏损。2021年，橡胶期货和现货价格波动较大，但整体期货价格波动超过现货价格波动，综合影响整体利润。2022年，橡胶和橡胶合成品的整体价格呈下降趋势，橡胶产品在现货市场的销售出现亏损。由于期货市场橡胶价格也呈下降趋势，综合影响是利润。

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④油品：

单位：万元

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由于2020年4月期货原油仓储费标准从0.2元/桶/天调整到0.4元/桶/天，直接增加了公司原油期货跨期交付套利业务的成本，导致当年亏损(详见2020-023年公告)；2021年成品油主要进行现货贸易；2022年上半年，公司在市场低点购买成品油，并通过期货合约套期保值，有效对冲现货贸易市场价格大幅变化的风险，综合影响盈利。

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⑤白银：

单位：万元

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2020年初，大宗商品价格暴跌。后来，由于供应有限，大宗商品价格大幅上涨，加上严峻的宏观经济形势。白银作为一种具有商品和金融属性的品种，年价格涨幅超过100%。大幅波动的市场提高了流通环节的利润率，公司获得了良好的回报；2021年和2022年白银品种小幅亏损的主要原因是白银品种长期上涨的结构不断吸引交易者加入，2021年至2022年第三季度，白银品种价格基本处于单边趋势，2022年第四季度公司暂停该品种业务。

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二、二。结合贸易业务公司团队成员、专业经验、交易策略等，说明年度贸易类别规模变化的原因，以及应对各类交易价格波动风险的措施；

1、贸易类规模每年变化的原因

公司贸易业务团队由30名业务人员、5名风险控制人员和8名财务人员组成，从事大宗商品贸易十多年，经验丰富。各品种规模变化的具体原因如下：

（1）煤炭

公司煤炭规模从2020年97、455.36万元上升到2022年194、901.08万元，主要是由于公司销售能力的上升。

(2)精对苯二甲酸

2021年，公司对苯二甲酸贸易业务规模的扩大主要是因为团队增加了相关品种的专业业务人员，提高了团队的业务能力和风险控制能力。2022年，业务规模的缩小主要受国际形势的影响。为了控制贸易风险，公司优化了贸易业务结构。

（3）沥青

2020-2022年，沥青贸易业务规模逐年增加，主要是团队增加了相关品种的专业业务人员，提高了团队的业务能力和风险控制能力；同时，公司的业务区域从山东扩展到华东，并逐渐辐射到华南、西南等地区。

（4）橡胶

2020年至2022年，公司橡胶贸易业务规模逐年增加，主要是团队业务骨干具有多年的现货经验，业务发展能力不断提高。

（5）油品

2020年4月期货原油仓储费标准从0.2元/桶/天调整到0.4元/桶/天，导致当年亏损。为了控制风险，公司在2021年和2022年缩小了石油贸易业务规模。

（6）白银

近年来，随着新能源的发展，光伏银浆已成为银最大的下游应用领域，国际宏观经济形势不稳定，具有金融和商品属性的银交易增加，银交易规模呈上升趋势。

2、应对价格波动的措施

煤炭业务风险控制措施：公司制定了煤炭价格波动风险防治计划，并成立了风险防治应急计划小组。当煤炭价格波动剧烈时，应采取整体措施。根据电厂的生产需求、市场价格和库存，灵活制定煤炭采购策略。

其他品种的业务风险响应措施：一是建立完善的风险控制体系和风险处置流程，明确规定贸易范围、方法、流程、方案、风险控制、合同管理，详细论证贸易过程中可能出现的风险，制定相应的处置措施，在实际操作中严格执行；二是通过期货与现货相结合，合理应用套期保值工具，降低市场价格波动引起的价格风险，最终避免和降低价格风险；第三，通过分析价格波动的影响因素，研究价格波动趋势，采取销售长期货物的策略，更合理地安排业务发展，减少价格波动造成的损失。

三、区分仓单业务，公司自行运输仓储业务依托第三方运输仓储业务类型，披露各类业务收入规模、具体交易模式、货物流通、收入确认时间节点和确认依据，结合公司在各环节的角色和参与程度、存货风险、定价权等，表明公司属于主要负责人或代理人，采用总法或净法会计是否符合会计准则；

除部分煤炭贸易业务自行运输仓储外，公司还委托第三方运输仓储。

(一)大宗商品贸易业务一一煤炭

单位：万元

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公司煤炭贸易主要通过销售和采购进行，但没有客户指定的供应商。销售模式分为定向销售和采购和分销。货物流通、收入确认时间节点和确认依据如下：

(1)定向销售

公司根据客户需求制定采购计划。采用定向采购方式，确定采购价格，签订采购合同。供应商煤炭到达运输港口后，供应商委托运输港口公司与公司委托的船舶公司完成货物交接，完成“港口货物交接清单”。同时，供应商委托第三方进行煤炭质量测试，并提供测试报告。运输公司受公司委托，从发货港将煤炭装运到合同规定的交货地点，公司负责购买货物运输保险。货物到达港口后，船运公司应根据到达港口计划的安排卸货，并与到达港口公司办理货权交接。到达港口公司应通过水尺质量证书或港区磅表确认到达港口的最终数量，从而完成运输活动。

收入确认点：根据销售合同约定的交货地点，在指定的交货地点完成煤炭交付，取得水尺订单确定交易数量，公司已将产品控制权转让给买方。因此，公司取得水尺订单后，作为煤炭贸易收入确认点。

(2)集采分销

收集和分销业务流程与定向销售基本相同。不同之处在于，煤炭到达港口后，公司委托运输公司按照港口调度计划将其运送到客户的工厂或公司租赁的煤场。货物到达后，客户将确认最终销售结算金额，最终结算金额将由第三方检测机构出具的检测报告确认。

收入确认点：根据销售合同约定的交货方式和交货地点，将煤炭运输至客户并由客户签字后，公司已将产品控制权转让给买方。因此，公司作为煤炭贸易收入确认的时间点。

根据公司相关购销合同判断，①销售合同和采购合同独立签订，销售合同主要采用两种定价方式，其中：1）煤炭北方平仓市场价格加合理利润；2）年度框架合同主要根据煤炭公开市场报价确定。在销售采购模式下，采购合同滞后，采购价格主要基于北方煤炭市场的平仓价格；②根据采购合同和销售合同，公司负责从运输港提货，组织货物运输。公司自行购买运输保险，主要负责运输造成的产品损坏和缺失，即公司在交易过程中承担库存损坏、损失等风险；③货物到达后（定向销售）或配送到电厂仓库（到达后），公司应承担客户验收过程中煤炭质量的连带责任；公司为主要负责人，符合《企业会计准则》第一 14 《收入》第三十四条有关规定。

(二)大宗商品贸易业务一一其他

单位：万元

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公司上述品种的大宗商品贸易主要分为现货贸易和仓单业务，其中现货贸易分为集中分销和零零零销售；仓单业务是通过交易所销售现货注册的标准仓单。货物流通、收入确认时间节点和确认依据、仓储、货物周转天数如下：

①现货业务

公司采购货物时，只与白名单供应商开展采购业务，其中央企、中国500强、上市公司等信用良好的供应商可以在一定数额内采用先付款后付款的采购方式，其他白名单供应商采用先付款后付款的采购方式。根据采购合同取得提货单、货物转让单、增值税专用发票等收货确认文件，确认货物权利后作为采购确认点；采购货物存放在第三方仓库；销售货物时，公司向第三方仓库发出发货指令，客户向第三方仓库提货，或委托物流公司将货物运输到客户指定地点，签署提货单、货物转让单等收货确认文件，完成货物转让。公司已收取款项或取得收取款项的凭证，可以合理确认相关款项可以收回。收入和结转成本应根据交易双方和仓库确认的货物转让单作为收入确认的时间点进行确认。从采购确认点到收入确认点是公司对货物的控制时间。

公司与仓储公司签订仓储和转让合同，或与大型国有仓库签订年度仓储协议。第三方仓库均为租赁，租赁费按合同约定支付。公司定期与仓库存放货物数量纸质盖章确认，并不定期对库存进行现场抽查和库存。

②仓单业务

沥青、橡胶、原油、精对苯二甲酸、白银在上海期货交易所、国际能源交易中心、郑州商品交易所等国家交易所开展的仓单业务，均按交易所交付规则交付。

买方通过交易所标准仓单管理系统或交易所指定的交易系统，按照交易所规定向指定账户交付货款，并提交实物交付申请。经卖方授权确认后，交易所将标准仓单分配给买方，卖方按交易所规定开具增值税专用发票，完成货物或货物权利的转让。货物流通是以仓单转现货的形式出售的，货权流通是以仓单交付的形式出售的。沥青、橡胶、原油、精对苯二甲酸的贸易存在货物流通和货物权利流通，白银贸易是货物权利流通。公司根据交易所和仓库确认的仓单持有凭证和增值税专用发票作为采购确认点。公司已收取或取得收取款项的凭证，可以合理确认相关款项可以收回，收入可以根据交易所出具的交付单作为收入确认点确认，成本可以同时结转。从采购确认点到收入确认点是公司对货物的控制时间。

公司第三方仓库均为交易所指定的交付仓库，均为租赁，租赁费按交易所相关品种仓储费标准执行。公司除遵守交易所仓单、交付仓库等相关管理规定外，还通过不定期检查仓库货物，加强仓单的管理和控制。

沥青平均货物周转天数约为两个月，成品油、橡胶、精对苯二甲酸平均货物周转天数约为一个月，白银平均货物周转天数约为一周。

公司采用总额法确认大宗商品的收入，因为公司可以在转让给客户之前控制该商品。即公司从第三方获得商品或其他资产控制权后，转让给客户，符合标准规定的控制情况。公司大宗商品业务的主要业务模式与企业会计准则的比较分析如下：

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综上所述，公司大宗商品业务所采用总额法，符合《企业会计准则第14号一一收入》的有关规定。

4、2022年大宗商品业务前十大供应商与客户名称、与公司的关系、成立时间、注册资本、被保险人数、交易金额、期末应收预付款余额，以及是否存在收款风险；

2022年大宗商品业务十大客户如下：

单位：万元

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十大客户信用状况良好，期末应收账款与合同约定的结算方式相匹配。截至2022年 年 12 月 31 日应收账款余额无收款风险。上述关联方涉及的关联交易定价遵循协议和市场价格，上述关联交易已完成相应的审批程序。

2022年大宗商品业务前十大供应商如下：

单位：万元

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十大供应商信用状况良好，期末预付款与合同约定的结算方式相匹配。截止日期 2022 年 12 月31日预付款余额无争议或潜在争议。

5、近三年是否存在客户与供应商重叠或关联的情况。如有，请列出对方的名称、基本情况、交易时间、交易类别和交易金额，并结合双方在交易过程中承担的风险和责任，说明相关交易是否具有商业实质和融资贸易；

2022年客户与供应商重叠或关联如下(单位:万元)：

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2021年客户与供应商重叠或关联如下(单位:万元)：

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2020年客户与供应商重叠或关联如下(单位:万元)：

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(下转8版)